Підписуйтесь на Telegram канал та заробляйте

Більшість з існуючих зараз криптовалютних бірж - централізовані (Binance.com, Bybit.com, Okx.com тощо). Їх називають CEX (Centralized Exchange). Такі біржі керуються з єдиного центру, а саме: адміністрація біржі має повний контроль над торгівлею, а також відповідає за безпеку коштів і вирішує питання з обслуговування майданчика.

Зараз cex-біржа є найпопулярнішим інструментом для купівлі, продажу та обміну цифровими грошима.

Але дедалі більше користувачів почали повертатися до того, що криптовалюта, в основі якої лежить технологія блокчейн, від самого початку замислювалася як децентралізована валюта, контроль над якою розосереджений між усіма учасниками мережі. Тому стали з'являтися альтернативи CEX - децентралізовані біржі (Decentralized Exchange, DEX).

DEX-біржі дають змогу торгувати без посередників, взаємодіючи безпосередньо одна з одною. При цьому зберігається повна анонімність, ніхто не може маніпулювати цінами або заблокувати акаунт користувача. Але є і мінуси. Наприклад, наразі DEX не працюють з фіатом, а ліквідність на таких майданчиках набагато нижча, ніж на централізованих. Проте на ринку з'являється дедалі більше децентралізованих сервісів для операцій з криптовалютою.

DEX - це гарний варіант, як самостійно управляти своїм цифровим капіталом і самому нести відповідальність за свої дії.

Наші експерти підготували детальний огляд, як працюють DEX-біржі та як обирати надійну. А почнемо - з рейтингу найкращих децентралізованих платформ у 2024 році.

ТОП 10 НАЙКРАЩИХ ДЕЦЕНТРАЛІЗОВАНИХ БІРЖ У 2024 РОЦІ

Запуск бірж формату DEX - це новий перспективний етап у криптоторгівлі. Щоправда, як часто буває, не всі майданчики відповідають заявленому. І "надійний", за словами творців, сервіс може виявитися далеко ненадійним.

Тому ми склали рейтинг найкращих майданчиків для децентралізованого обміну криптовалютою, складений на підставі таких критеріїв, як функціональність, безпека, надійність тощо. У 2024 році вибирати є з чого.

1. COMPOUND FINANCE

Адреса: https://compound.finance/

• Рік створення: 2019;
• Працює на блокчейні Ethereum;
• Послуги децентралізованого кредитування: користувачі можуть надавати активи і позичати їх;
• Способи заробітку: відсотки (за допомогою надання коштів пулу) і видача забезпечених позик;
• Ставки формуються виходячи зі співвідношення попиту і пропозиції (змінюються приблизно раз на 15 сек);
• Як нагороду користувачі отримують токени COMP, які використовуються для управління протоколом.

2. UNISWAP (V3)

Адреса: https://app.uniswap.org/

• Рік створення: 2018;
• Високий рівень ліквідності (щодо інших DEX);
• Використання пулів ліквідності (замість системи ордербуків);
• Можливість створювати власні пули;
• Виведення коштів доступне в будь-який момент;
• Отримання нагороди у вигляді токенів UNI за додавання коштів у пули;
• Огляд пулів і дослідження популярних пулів за допомогою Uniswap Analytics;
• Глобальна екосистема: інтеграція з 200+ Defi-майданчиками.

3. MDEX

Адреса: https://mdex.co/

• Рік створення: 2021;
• Протокол децентралізованого обміну автоматизованого ринку (AMM);
• Функціонує на 2-х блокчейнах: Huobi Eco-Chain (HECO) і Ethereum;
• Низькі комісії за транзакції в HECO + висока ліквідність екосистеми Ethereum;
• Майнінг ліквідності та торговий майнінг;
• Токени Mdex є в лістингу популярних бірж, таких як Binance, Huobi Global, HitBTC тощо.

4. UNISWAP

Адреса: https://uniswap.org/

• Рік створення: 2018;
• Протокол для автоматичного децентралізованого обміну токенами ERC-20;
• Простий і лаконічний інтерфейс з відкритим вихідним кодом для трейдерів і постачальників ліквідності;
• Комісія: 0,3%.

5. PANCAKESWAP (V2)

Адреса: https://pancakeswap.finance/

• Рік створення: 2020;
• DEX-біржа на основі блокчейна Binance Smart Chain для роботи з токенами формату BEP20;
• Використання автоматичного маркет-мейкера (AMM);
• За додавання коштів у пул користувачі отримують винагороду токенами постачальника ліквідності (LP);
• Можливість фармити токени CAKE і SYRUP.

6. SUSHISWAP

Адреса: https://sushi.com/

• Рік створення: 2020;
• Протокол для DEX-обміну токенами на основі AMM з використанням пулів ліквідності;
• Форк Uniswap;
• Біржовий токен SUSHI як нагорода за постачання ліквідності в пули;
• DEX-проект, повністю керований спільнотою.

7. 1INCH

Адреса: https://1inch.exchange/

• Рік створення: 2019;
• Агрегатор DEX-обміну токенами, що об'єднує декілька децентралізованих майданчиків в одній мережі для пошуку найефективніших маршрутів обміну;
• Працює на блокчейні Ethereum;
• Плата за транзакції в мережі відбувається в gas (газ);
• Дозволяє користувачам заробляти на майнінгу ліквідності.

8. SUNSWAP

Адреса: https://sunswap.com/

• Рік створення: 2020;
• Протокол для децентралізованого обміну токенами TRC20, що функціонують на блокчейні TRON;
• Автоматизований маркет-мейкер;
• Торгові збори йдуть постачальникам ліквідності, а не самій платформі;
• Комісія: 0,3%.

9. AAVE

Адреса: https://aave.com/

• Рік створення: 2019;
• Послуги децентралізованого кредитування;
• Працює на основі блокчейна Ethereum: угоди укладаються на основі смарт-контрактів;
• Заробіток завдяки вкладенням коштів у пули, і інші учасники можуть їх займати;
• Умови кредитування різні для кожного підтримуваного токена;
• Гнучкі відсоткові ставки.

10. CURVE FINANCE

Адреса: https://curve.fi/

• Рік створення: 2020;
• Протокол на основі Ethereum для торгівлі стейблкоїнами;
• Угоди з низьким проковзуванням;
• Низькі комісії;
• Постачальники ліквідності в якості нагороди отримують біржовий токен CRV.

ЩО ТАКЕ І ЯК ПРАЦЮЄ DEX БІРЖА

Централізований обмін криптовалютою кардинально відрізняється від децентралізованого. У першому випадку, операції схожі на ті, які ми звикли здійснювати в традиційних банківських. Ви вносите криптовалюту на торговельну платформу, і біржа бере на себе зобов'язання щодо збереження коштів, виконуючи функцію сховища. При цьому, власники токенів не мають власних закритих ключів. Крім того, завжди є ризик наштовхнутися на скамовий проєкт, який будь-якої миті може "захлопнутися".

DEX - це децентралізована платформа, що працює на технології розподіленого реєстру і функціонує за допомогою смарт-контрактів.

Принцип роботи децентралізованої платформи кардинально інший. Усі кошти зберігаються на гаманцях самих власників цифрових монет, і вони ж володіють приватними ключами. Біржа ж виступає інструментом для обміну і зберіганням коштів не займається.

Купівля криптовалюти на DEX може відбуватися двома способами: за допомогою створення ордерів, як на централізованих біржах, або через AMM (автоматичний маркет-мейкер). Суть їхньої роботи полягає в тому, що створюються пули ліквідності, і обмін відбувається в пулах миттєво, виходячи з курсу, сформованого співвідношенням попиту і пропозиції.

Таким чином, і CEX, і DEX виконують одну й ту саму основну функцію: дають змогу користувачам проводити різні транзакції з цифровими грошима.

Але DEX йде шляхом зміцнення принципів децентралізації цифрових грошей. Усі угоди на таких біржах відбуваються без будь-яких посередників. Прихильники DEX також підкреслюють таку перевагу, як безпека. Ніхто не може заблокувати доступ до активів, обмежити або зупинити можливість торгувати ними, а також видалити акаунт користувача. Крім того, DEX менш схильні до хакерських атак, жертвами яких часто стають навіть найзахищеніші та найнадійніші централізовані біржі.

КРИТЕРІЇ ВИБОРУ НАДІЙНОЇ DEX БІРЖІ

Торговий майданчик, чи то централізований, чи то DEX, кожен вибирає залежно від своїх запитів і потреб. Але щоб зробити правильний вибір, необхідно оцінити платформу за низкою критеріїв.

Ось основні з них:

• Рівень ліквідності. Це показник, за яким DEX поки що сильно поступаються централізованим біржам. Такі платформи менш відомі широкому колу користувачів, тим більше новачкам. Проте, інтерес до децентралізованого обміну зростає, і разом з ним буде збільшуватися рівень ліквідності на DEX-платформах.
• Простота використання і функціональність. Розібратися в деталях децентралізованого обміну досить складно. І це часто є каменем спотикання для багатьох користувачів, особливо для новачків. Але творці таких майданчиків йдуть шляхом спрощення і пропонують лаконічний інтерфейс, зручний та інтуїтивно зрозумілий. Що стосується функціоналу, то на DEX він обмежений. Наприклад, не можна працювати з фіатом, створювати складні ордери або торгувати з кредитним плечем. Але це питання часу, впевнені прихильники DEX.
• Доступні монети. Спочатку перевірте, щоб біржа підтримувала активи, якими ви будете торгувати. DEX платформи з фіатом не працюють, тому в лістингу ви знайдете тільки цифрові валюти, зокрема стейблкоїни. Від централізованих бірж DEX також відрізняються тим, що дозволяють торгувати новими або рідкісними монетами.
• Комісійні збори. З огляду на те, що угоди відбуваються безпосередньо без посередників, транзакції на DEX-біржах дешевші, оскільки не потрібно платити третій стороні. Наприклад, на популярній DEX-біржі Uniswap комісія за обмін 0,3%.
• Безпека. Загалом, децентралізовані біржі менше схильні до хакерських атак, ніж централізовані. Крім того, користувач сам відповідає за безпеку і зберігання своїх токенів. Тому потрібно працювати тільки з надійними DEX, які пройшли перевірку у користувачів і схвалені експертами.
• Відгуки. Зважаючи на слабку поширеність DEX, їм довіряють менше, ніж звичним біржам. І для багатьох це поки що недосліджена земля. Однак, все більше користувачів віддають перевагу децентралізованому обміну, і залишають чесні відгуки про свій досвід роботи з DEX-біржами. Сходіть на форуми, знайдіть Telegram-канали, присвячені цій темі, вивчіть думку експертів. Але поки що людство не придумало кращого способу добре дізнатися що-небудь, ніж спробувати це самому.

ПЕРЕВАГИ ТА НЕДОЛІКИ ДЕЦЕНТРАЛІЗОВАНИХ БІРЖ

Переваги:

• Кошти користувачів ніхто не контролює;
• Транзакції відбуваються без участі посередників через смарт-контракти;
• Конфіденційність: не потрібно проходити процедури KYC і AML;
• Присутні багато нових і рідкісних альткоїнів, яких немає на CEX;
• Відсутня ймовірність маніпулювання курсом, підробки торгових оборотів;
• DEX-біржі не пов'язані зі зберіганням: закриті ключі перебувають "на руках" самих власників токенів;
• Ніхто не може заборонити або обмежити торгівлю, а також заблокувати акаунт користувача;
• Менше схильні до хакерських зломів, ніж СЕХ.

Недоліки:

• Не працюють із фіатом;
• Ліквідність і торгові обороти набагато нижчі, ніж на СЕХ;
• Обмежений функціонал: немає можливості створювати складні ордери (тейк-профіт, стоп-лосс), підтримки маржинальної торгівлі тощо;
• У користуванні складніші для новачків (порівняно з CEX);
• За безпеку коштів відповідає сам користувач і в разі спірної ситуації не зможе залучити біржу в якості рефері;
• Складнощі з масштабуванням.

FAQ

Як працює DEX біржа?

Операції з децентралізованого обміну токенами здійснюються без посередників на основі смарт-контрактів. Для зіставлення ордерів застосовуються автоматизовані маркет-мейкери (AMM), отже, ціни формуються автоматично, виходячи зі співвідношення попиту і пропозиції. DEX не займаються зберіганням активів користувачів, і приватні ключі зберігаються "на руках" у самих власників токенів. Найчастіше DEX-протоколи управляються спільнотою: користувачі ухвалюють рішення про розвиток платформи, додавання нових монет тощо. Таким чином, отримують більшу незалежність і повний контроль над своїми фінансами.

У чому відмінність DEX біржі від централізованої?

DEX - це місце для торгівлі та обміну токенами без посередників. Такими платформами ніхто не керує, точніше керують самі користувачі. DEX не зберігають кошти користувачів на своїх серверах, як це відбувається при роботі з централізованими біржами. Власник токенів сам відповідає за зберігання і безпеку своїх монет і володіє закритими ключами.

Чи підійдуть децентралізовані біржі для новачків?

DEX складніший у використанні, ніж традиційні біржі. На перших порах трейдер-початківець може зіткнутися з питаннями щодо того, як саме відбувається децентралізований обмін. Проте, розробники намагаються зробити інтерфейс максимально інтуїтивно зрозумілим, щоб і перше "знайомство", і подальша робота з біржею були приємними та зручними.

Чи регулюються DEX біржі?

Ні. DEX біржі не підпорядковуються зовнішнім регуляторам, що одночасно є і плюсом, і мінусом. З одного боку, це дає користувачам більше фінансової незалежності та свободи. З іншого, у разі конфліктної ситуації, він не зможе нічого довести.

ВИСНОВОК + відео

Про DEX зараз говорять як про обмін майбутнього. І хоча централізовані біржі, як і раніше, домінують, задовольняючи потреби звичайних трейдерів та інвесторів, DEX як альтернатива привертає увагу тих, хто прагне до основного принципу криптовалют - децентралізації.

На DEX усі транзакції відбуваються без посередників за допомогою смарт-контрактів, які виконуються самостійно за певних умов. Це більш прогресивна модель рівноправної взаємодії між продавцями і покупцями токенів. На відміну від централізованих бірж, децентралізовані платформи не є кастодіальними, тобто користувач володіє закритими ключами, чого немає на CEX.

Проте, DEX-платформи все ще перебувають у стані зародження. Щоб завоювати своє "місце під сонцем", знадобляться подальші розвиток і вдосконалення користувацького досвіду: робота над розширенням функціоналу, підтримка фіатних валют, поліпшені механізми масштабування тощо. Зараз це швидкозростаючий і перспективний сегмент крипторинку, що привертає увагу дедалі більшої кількості трейдерів та інвесторів.

Читайте також - РЕЙТИНГ БІРЖ КРИПТОВАЛЮТ ДЛЯ МАРЖИНАЛЬНОЇ ТОРГІВЛІ.

Автор: 

Вольдемар Воронцовський

Вольдемар Воронцовський творець і редактор сайту Zarobitok.Press. Тестую для вас всілякі способи заробітку.

Instagram, Linkedin, Telegram.